Biara Ossiach ditubuhkan sekitar 1000 CE oleh orang Bavaria Graf Ozi i dan isterinya Irenburgis. Pada tahun 1019, anak lelaki mereka Ozi II menjual biara itu kepada saudaranya Poppo, Patriark Aquileia. Pada tahun 1028, Maharaja Conrad II mengesahkan bahawa Biara Ossiach adalah sebahagian daripada pegangan Patriark Aquileia. Pada tahun 1484, gereja dan biara musnah akibat kebakaran. Mengikut legenda dari 1521, Raja Poland Boleslaus menghabiskan tahun-tahun terakhirnya di biara, menebus dosa-dosanya sebagai peniten bisu. Setelah biara dibubarkan pada tahun 1783, gereja biara menjadi gereja paroki dan biara tersebut menjadi hak milik negara. Bangunan-bangunan itu digunakan sebagai barak dan kemudian sebagai ladang pejantan. Pada tahun 1816, sebahagian besar, termasuk Mahkamah biara di sebelah selatan gereja, dikeluarkan dan biara mengancam akan rosak. Pada tahun 1946, Perkhidmatan Perhutanan Negara (Perkhidmatan Perhutanan Negara) mengambil alih harta itu dan menghalang pembongkarannya. Biara itu diubah menjadi sebuah hotel. Di bawah naungan Pastor Jakob Stingl, biara itu telah dipulihkan sepenuhnya dari 1965-1975.Bersama pemuzik dan pengurus Helmut Wobisch, dia juga memulai "Carinthian Summer". Gereja Biara Ossiach telah menjadi tempat untuk acara muzik festival musim panas yang terkenal di peringkat antarabangsa ini sejak tahun 1969.