După Asediul cu succes al Reval în 1710 Petru cel mare al Rusiei a cumpărat un conac în stil olandez la Lasnam Ouxte pentru soția sa Catherine. Casa de astăzi este rezultatul unei renovări drastice ordonate de Nicolae I al Rusiei în 1827.
Noul Palat a fost început la 25 iulie 1718. Petru și Ecaterina au vizitat Reședința neterminată în mai multe rânduri, dar după moartea împăratului în 1725, Ecaterina nu a arătat niciun interes pentru proprietatea de pe litoral. Sala mare cu inițialele Ecaterinei și decorul abundent din stuc (atribuit lui Heinrich von Bergen) supraviețuiește, dar multe alte interioare au fost modificate. Grădinarul Ilya Surmin a fost responsabil pentru grădina de flori cu două fântâni și așa-numita grădină mirage pe mai multe niveluri. Structura parcului împărtășește asemănări cu cea a Strelnei.
Palatul găzduiește în prezent o galerie de artă. Muzeul KUMU este amplasat în parc.
